Wie man Investitionen in ein Startup anzieht

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Zuletzt bearbeitet: 2023-12-17 03:51

Wo Sie Geld suchen, um die Idee umzusetzen, welche Tools Sie dafür verwenden und wie Sie verhandeln, damit die Lösung zu Ihren Gunsten ausfällt.

Jedes Startup braucht Geld wie in der Luft. In der Anfangsphase bereitet das Anziehen von Investitionen die größten Kopfschmerzen aller Startups. Normalerweise will niemand auch nur die tollste Idee glauben, die wenigsten Investoren sind bereit, der Erste zu sein.

In diesem Artikel werden wir über die Mittelbeschaffung für innovative Projekte und die Situation auf dem IT-Investmentmarkt sprechen. Wir bemühen uns daher, es denjenigen leichter zu machen, die sich bereits entschieden haben, ihr Glück im Kampf um den "Long-Dollar" der Anleger zu versuchen.

Merkmale des IT-Investmentmarktes

Heute ist es schwierig, die Situation auf dem IT-Investmentmarkt mit einem Beinamen zu beschreiben. Man kann es superfreundlich für Startups nennen. Aber auch das wird den Optimismus der Investoren in Bezug auf IT-Innovationen nicht ausreichend widerspiegeln.

Investitionen brechen Rekorde

Bis vor kurzem galten für Seed-Runden Investitionen im Bereich von 50.000 bis 500.000 US-Dollar als üblich. Heute werden die durchschnittlichen Seed-Runden auf 1-2 Millionen US-Dollar geschätzt. Manchmal gehen sie bis zu 5 Millionen US-Dollar, und dies wird nicht als Grenze angesehen. Das Investitionsvolumen der Briefrunden bricht jeden Monat Rekorde.

Hohe Anforderungen an das Team

Der Optimismus der Anleger wird nicht von allen Teams geteilt, denn mit dem Wachstum des Investitionsvolumens steigen auch die Anforderungen an die Unternehmen. Die Kompetenzen von Teams ohne Historie und Reputation werden besonders ernst genommen. Es ist kein Geheimnis, dass die überwiegende Mehrheit der Startups in diese Kategorie fällt.

Charakteristisch für moderne Investoren ist, dass sie nicht mehr in eine Idee oder ein Geschäftsmodell investieren, sondern in Menschen, die die Idee umsetzen und deren Monetarisierungsschemata nutzen.

Anleger achten immer auf Kennzahlen und formale Wachstumsindikatoren, was ein sehr ernstes Problem darstellt und die Aufgaben für Geldsuchende um ein Vielfaches erschwert.

Kapitalisierungswachstum von Projekten

Ein weiterer Trend im IT-Investmentmarkt ist das Wachstum der Projektkapitalisierung. Je mehr ein Investor Angst vor Konkurrenten hat, desto mehr investiert er in das Projekt, um sich Vorteile zu verschaffen. Das wird genutzt, die Kapitalisierung wächst astronomisch, aber manchmal steckt nichts dahinter.

Noch vor 10-15 Jahren spiegelte sich die Kapitalisierung von IT-Unternehmen in realen Zahlen wider, etwa in der Höhe der Gewinne und der Größe des Publikums. Heutzutage überschätzen viele Leute einfach die Indikatoren, um die nächste Runde zu gewinnen. Infolgedessen platzen Blasen auf natürliche Weise nach längeren, regelmäßigen, oft heftigen, aber formalen Wachstumsperioden.

Manchmal hilft Expertise, aber auch diese Maßnahme macht die Geldbeschaffung noch komplizierter und bürokratischer.

Investoren

Heute ist es einfacher, diejenigen zu benennen, die nicht in Startups investieren. In innovative Projekte zu investieren ist fast schon eine gute Form geworden. Startups finanzieren große IT-Konzerne (Google, Microsoft, Wargaming, Facebook, Atlassian, Alibaba), Investmentgesellschaften, Venture Funds (ABRT Venture Fund, ABRT Venture Fund, Accel Partners, Admitad Invest, Sequoia Capital, Tiger Global Management) sowie mittelständische Business Angels, Banken, Fintech-Organisationen.

Es gibt auch solche Anlageformen wie Crowdfunding und Crowdinvesting. Diese Tools beinhalten Investitionen auf Kosten der zukünftigen Benutzer des Produkts. Funktioniert gut mit Spielen und Gadget-Entwicklung.

Es gibt bekannte Beispiele für große persönliche Investitionen in Startups. WhatsApp-Mitgründer Brian Acton beispielsweise investierte 50 Millionen Dollar in den Signal-Messenger.

Eine weitere gemeinsame Geldquelle für Startups in der Ideenphase sind Investoren aus der FFF-Gruppe (Family, Friends, Freaks – family, friends and madmen). Es ist bekannt, dass viele erfolgreiche Startups aus genau dieser Quelle ihre ersten Investitionen erhielten.

Möglichkeiten, Investitionen anzuziehen

Börsengang

Ein zuverlässiges und traditionelles Instrument, um Geld für ein IT-Projekt zu gewinnen, ist die Platzierung von Aktien an der Börse, also ein Börsengang. Um beispielsweise in den USA einen Börsengang durchzuführen, muss man lange Zeit die Schwellen von Organisationen wie der CES (Securities Commission) überschreiten, eine Aktiengesellschaft werden und dann ein paar Millionen Dollar für ein Werbekampagne.

Es wird angenommen, dass ein Börsengang für ausgereifte Projekte geeignet ist, für Startups jedoch möglicherweise nicht effektiv genug. Gleichzeitig hat Google diese Aussage einmal dementiert.

ICO oder Token-Verkauf

ICO, oder Token Sale, wird oft als Alternative zur Platzierung von Aktien verwendet. Bei einem Token-Verkauf wird Geld durch den Verkauf Ihrer eigenen Kryptowährung gesammelt. Es wird angenommen, dass die Kosten eines effektiven ICO für die USA und die Europäische Union 500.000 US-Dollar betragen. Dieser Betrag wird dazu beitragen, das Problem der Werbung und der rechtlichen Registrierung des öffentlichen Verkaufs von Krypto-Assets zu lösen.

In der Anfangsphase kann Crowdfunding (Crowdinvesting) helfen. Plattformen wie Kickstarter eignen sich für das Fundraising. Zukünftige Nutzer werden vom Entwickler bei der Vorbereitung des Produktes zur Markteinführung auf „Hosenträger“abgeladen, und dieser verpflichtet sich seinerseits, das Ergebnis seiner Arbeit an sie zu übertragen und im Falle von Crowdinvesting auch an den Gewinn teilen.

Diese Formulare sind gut zu niedrigen Kosten. Für Kickstarter reicht es, eine kurze Zusammenfassung des Projekts zu schreiben, ein paar Fotos und ein Promo-Video zu posten, das Team zu zeigen. Den Rest erledigt die Plattform. In letzter Zeit haben Journalisten großer Medien Interesse an Projekten auf Kickstarter gezeigt, die vielen Menschen helfen, das Werbeproblem kostenlos zu lösen.

Startup-Inkubatoren

Inkubatoren (Accelerators) nehmen einen besonderen Platz unter den Instrumenten zur Anziehung von Investitionen ein. Sie suchen selbst nach Startups und investieren in diese. Projekte machen ihre Hausaufgaben, werden beschleunigt und geraten automatisch in den Fokus von Großinvestoren.

Die renommiertesten Inkubatoren sind 500 Startups und Y Combinator, Investoren vertrauen ihnen und investieren ganz leicht in Projekte, die dort beschleunigt wurden.

Das Volumen der Start-up-Investitionen in den Inkubator beträgt ab 150.000 US-Dollar. Dafür erhält er 7 Prozent der Anteile am Unternehmen. Ein Teil des Geldes wird für Schulungen in Rechnung gestellt, der Rest wird von Startups nach eigenem Ermessen ausgegeben. Typischerweise kommen Inkubatoren mit hoch skalierbaren Ideen und realistischen Geschäftsmodellen, während andere abgelehnt werden.

Verhandlungsregeln

Um Investitionen zu erhalten, ist es notwendig, qualitativ hochwertige Verhandlungen zu führen. Es kommt vor, dass eine brillante Idee und ein funktionierendes Geschäftsmodell nicht diskutiert werden müssen, Geld wird schnell zugewiesen, aber das ist selten. Meistens findet während der Verhandlungen eine gründliche Untersuchung des Teams und des Projekts statt. Und in diesem Moment ist es die Hauptsache, es nicht zu vermasseln. Dazu müssen Sie einige wichtige Regeln befolgen:

1. Konzentrieren Sie sich nicht auf die Tatsache der Investition und den erforderlichen Betrag. Sprechen Sie mehr über Gewinne und wie man sie erzielt als über Bedürfnisse.
2. Stellen Sie mehrere Geschäftspläne und Geschäftsmodelle bereit, um unterschiedliche Produktsituationen zu berücksichtigen.
3. Erhalten Sie genaue Antworten auf Ihre Fragen. Fragen Sie, wann die Person entscheidet, ob sie Investitionen in Ihr Projekt mit Partnern besprechen muss und so weiter.
4. Wählen Sie den mutigen, erfahrenen Investor, der bereit ist, als Erster in Ihr Startup zu investieren.

Ergebnis

Die Gewinnung von Investitionen in ein Startup ist immer schwierig, oft mehrdeutig und manchmal im Allgemeinen unvorhersehbar. Ratschläge zu geben ist hier wirklich schwierig, aber die oben skizzierten erhöhen die Überlebenschancen des Projekts in einem aggressiven Wettbewerbsumfeld. Der Investitionsoptimismus hat seinen Höhepunkt erreicht und ist jetzt vielleicht die beste Zeit für Startups.