Was ist ETF und wie kann man damit Geld verdienen?

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Zuletzt bearbeitet: 2023-12-17 03:51

Dieses Finanzinstrument ermöglicht es Ihnen, Einkommen zu erzielen, indem Sie einen Teil eines bereits gebildeten Portfolios anstelle einzelner Aktien kaufen.

Was ist ETF

Die Abkürzung ETF kommt vom englischen Exchange Traded Fund, was soviel wie „Exchange Traded Fund“oder Exchange Traded Investment Fund bedeutet.

Wenn Sie schon einmal etwas über Investitionen gelesen haben, sind Sie wahrscheinlich auf einige Ratschläge zur Diversifizierung Ihres Portfolios gestoßen. Dies bedeutet, dass Sie in die Aktien mehrerer Unternehmen investieren müssen. Wenn einer pleite geht, haben Sie Hoffnung für die anderen.

ETF ist ein Portfolio von Wertpapieren, das bereits von jemandem gebildet wurde. Wenn Sie darin investieren, kaufen Sie keine bestimmten Aktien, sondern eine Aktie in diesem Portfolio. Das heißt, tatsächlich Eigentümer aller Anteile des Fonds zu werden, wenn auch nicht ausschließlich.

Es ist sinnvoll, die Investition in einen ETF mit der Herstellung von Salaten zu vergleichen. Sie können Lebensmittel für das Olivier-Becken lange und hartnäckig schneiden oder das Gericht fertig kaufen. ETF ist schon so ein fertiger „Investmentsalat“. Ein angenehmer Unterschied zu einem gekauften Olivier besteht darin, dass die Kosten eines ETF praktisch den Kosten seiner Komponenten entsprechen.

Mikhail Korolyuk Leiter der Treuhandverwaltungsabteilung von IFC Solid JSC

Im Wesentlichen ähnelt ein ETF einem Investmentfonds (MIF), bei dem Sie auf die gleiche Weise einen Teil eines Portfolios kaufen können. Aber bei einem Investmentfonds erwerben Sie genau den Anteil und tun dies über die Verwaltungsgesellschaft. ETF-Anteile sind Aktien und werden an einer Börse über Brokerage oder individuelle Anlagekonten (IIS) gehandelt. Im Gegensatz zu Investmentfonds können ETFs also jederzeit gekauft werden.

ETF wird wie eine Stammaktie gehandelt, die Kurse vom Beginn der Handelssitzung ändern sich jede Sekunde. Manchmal werden ETFs eine kleine Dividende gezahlt.

Oleg Bogdanov Lead Analyst bei QBF

Dementsprechend verdienen sie mit ETFs genauso Geld wie mit Stammaktien: Sie kaufen billiger und verkaufen teurer oder erhalten Dividenden. Letztere zahlen in der Regel US-ETFs aus. In anderen Fällen müssen Sie die Richtlinien des Fonds sorgfältig lesen, um zu verstehen, was Sie beantragen können.

Was bestimmt die Struktur des ETF

Laut Oleg Bogdanov konzentrieren sich ETFs oft auf einen bestimmten Sektor des Börsenmarktes. Branchenfonds zielen beispielsweise auf das Banken-, Technologie- oder Einzelhandelssegment ab, während Rohstofffonds auf Bereiche mit Bezug zu Öl, Gold und Gas ausgerichtet sind.

Dann gibt es ETFs, die sich auf Aktienindizes konzentrieren. Ein Index ist eine Sammlung von Unternehmen, deren Wertpapiere von seinem Schöpfer als die wertvollsten angesehen werden. Dementsprechend ist ein Index-ETF ein Portfolio, in dem die Aktien dieser Unternehmen fallen. Am beliebtesten ist beispielsweise der SPDR S&P 500-Fonds, der auf dem US-amerikanischen S&P 500-Index basiert.

Sie können sich jederzeit über die Struktur des ETF informieren, im Gegensatz zum gleichen Publikumsfonds, bei dem er einmal im Quartal bekannt gegeben wird.

Was sind die Vorteile von ETFs?

Einfachheit

Wenn Sie Ihr Aktienportfolio aufbauen möchten, müssen Sie viele Wertpapiere im Auge behalten, um herauszufinden, welche sich lohnen. Darüber hinaus wird sich die Angelegenheit nicht nur auf den Kauf beschränken, da es notwendig sein wird, die Kurse auf die eine oder andere Weise zu verfolgen, zu überlegen, was wann zu kaufen und was zu verkaufen ist.

Wie bei jedem Finanzinstrument lohnt es sich natürlich auch bei ETFs, mehr über Wertpapiere zu erfahren und die Portfoliostruktur zu analysieren. Aber sie sammeln und balancieren es für Sie. Sie müssen nur Ihr Wissen einsetzen, um einen guten ETF auszuwählen.

Niedrige Einstiegsschwelle

Theoretisch könnten Sie selbst einen beliebigen Index nehmen und darauf Aktien kaufen. In der Praxis erfordert dies viel Geld, denn Wertpapiere sind nicht billig und der Preis der Emission erreicht mehrere Millionen.

Aber fast jeder kann sich einen Teil eines Portfolios solcher Aktien leisten. Zum Beispiel kostet eine FXUS-Aktie, ein FinEx-ETF, der dem Solactive GBS United States Large & Mid Cap Index folgt, 5.200 Rubel.

Weniger Risiko

Wenn Sie beispielsweise persönlich Anleihen von drei Unternehmen kaufen, in sie zu gleichen Teilen investieren und eines davon in Konkurs geht, verlieren Sie ein Drittel Ihres Kapitals. In einem aus Anleihen gebildeten ETF gibt es mehr Emittenten – und der Ausfall eines von ihnen wird eindeutig nicht ausreichen.

Es ist wichtig, die Begriffe „weniger Risiko“und „kein Risiko“nicht zu verwechseln, denn Risiko besteht immer.

Portfoliotransparenz

Sie können jederzeit sehen, woraus es besteht.

Was sind die Risiken von ETF

Mikhail Korolyuk weist darauf hin, dass die größte und einzige Gefahr von ETFs im Großen und Ganzen genau die gleiche ist wie bei jeder Anlageentscheidung: Sie kann sich innerhalb der dafür vorgesehenen Zeit als falsch erweisen. Gold, Eurobonds und Aktien von Ölkonzernen – alles kann billiger werden.

Ein weiterer Nachteil von ETFs ist, dass sie nur die gängigsten Anlageideen abdecken. Sie können beispielsweise keine ETFs russischer Computerspielhersteller kaufen, da dies ein nicht offensichtlicher Satz von Wertpapieren ist und niemand ihn bildet.

Das verfügbare Sortiment reicht jedoch vielen Anlegern, auch Profis, die nicht zögern, solche Vermögenswerte in ihr Portfolio aufzunehmen.

Michail Korolyuk

Worauf Sie bei der Auswahl eines ETFs achten sollten

Portfoliostruktur

Offensichtlich möchten Sie, dass der ETF aus dem Nichts gesammelt wird. Der Fonds als Ganzes trägt die gleichen Risiken wie die darin enthaltenen Instrumente.

Wichtig ist aber auch, dass der Inhalt dem Zeitraum entspricht, für den Sie investieren werden. Wenn Sie beispielsweise planen, in drei Jahren Geld abzuheben, ist es rentabler, in ein Anleihenportfolio zu investieren. Sie sind stabiler, daher sind die Gewinnchancen bei einem solchen Deal höher. Wenn Sie längerfristig investieren möchten, ist es sinnvoll, in Aktien zu investieren. Ihre Rate kann stärker schwanken, aber langfristig zeigen sie mehr Rentabilität.

Dividenden

Sie können eine schöne Ergänzung zu Ihrem Einkommen sein. Andererseits kann dies auch sinnvoll sein, wenn der Fonds alle Zahlungen aus den darin enthaltenen Wertpapieren in das Wachstum des Portfolios investiert. Hier sollten Sie wählen, was Ihnen wichtiger ist.

Provisionsgröße

Es liegt auf der Hand, dass die Anbietergesellschaft – der Veranstalter des Fonds – nicht gemeinnützig in der Vermögensbildung und -verwaltung tätig ist und für deren Vermittlung eine Provision erhebt.

In der Regel ist es nicht hoch, es wird täglich automatisch abgebucht. Die Größe der Kommission in der Russischen Föderation beträgt im Durchschnitt etwa 1%. Es gibt Fonds auf der Welt, sogar ohne Provision.

Evgeny Marchenko Direktor von E. M. FINANCE

Replikationsmethode

Nachbildung ist die Art und Weise, wie Geld in ETFs verwaltet wird. Es kann physisch und synthetisch sein. Im ersten Fall wird Geld direkt in Aktien oder andere Vermögenswerte investiert, im zweiten - in derivative Finanzinstrumente wie Futures oder Optionen.

Unter den Edelmetallfonds sind synthetische ETFs beliebt, die die Gelder der Kunden nicht direkt in Gold, sondern nur in Derivate investieren und versuchen, die Kursbewegung zu wiederholen. Die Risiken solcher Produkte sind viel höher.

Evgeny Marchenko

Fondsvolumen

Das ist der Betrag, der vom ETF verwaltet wird.

Je größer der Fonds, desto weniger profitabel ist er, aber diese Rentabilität ist stabiler. Die optimale verwaltete Größe beträgt 100-300 Millionen US-Dollar.

Olga Komarovskaya Leiterin Litigation Practice, IP Patent Bureau

So investieren Sie in ETFs

Um Anteile an einem Fonds zu kaufen, müssen Sie ein Brokerage- oder individuelles Anlagekonto eröffnen. Dies geschieht über einen Makler. Wie Sie es auswählen und wonach Sie suchen müssen, wird im Material zu IIS ausführlich beschrieben.